排放权配额拍卖规则的域外经验与中国模式

摘要：在“总量与交易”的排放权交易体系中，配额拍卖是一种更有效率的排放权初始分配手段。排放权配额的拍卖属于同质多物品拍卖。本文通过对国外相关理论模型和实验结果的总结，认为统一价格的封闭拍卖是有助于实现排放权配额拍卖政策目标的拍卖模型。本文对我国现有排放权交易试点中存在的拍卖规则进行了总结，认为其不仅符合这一选择方向，并且在诸多细节方面进行了非常有价值的尝试。本文基于上述研究对全国排放权交易体系中配额拍卖规则的设计提出了建议。

 

关键词：排放权配额、拍卖、制度研究、试点

 

问题的提出：排放权配额拍卖的背景

 

在应该对气候变化的过程中，排放权交易机制成为许多地区、国家、地方实现温室气体减排目标的重要政策工具。[1]排放权交易体系是一个人为创制、需要设计的市场。[2]从排放权交易体系设计的角度看，用排放权交易体系实现减排，大体上可以划分为两个阶段：第一是在交易发生之前的配额初始分配，第二是构造一个可以让排放权配额和许可进行交易的市场框架。[3]

 

从理论上说，按照科斯定理，无论采取何种分配方法，配额初始分配不会影响到排放权交易体系的效率；但从实践角度讲，由于交易成本的存在，配额初始分配方法对排放权交易体系的公平和效率具有重要影响，也是排放权交易体系设计过程中，最具争议的话题。

 

排放权交易市场有两种基本的构造方式：即“总量-交易”模式和“基准线-信用”模式。在“基准线-信用”模式下，排放主体的配额实际是通过自身减排努力“挣”来的。因此配额分配的讨论语境，主要是“总量-交易”模式。目前全球范围内的25个排放权交易体系，其构造方式主要是“总量-交易”模式。[4]本文所讨论的配额分配，是在总量设定之后，将具有稀缺性的排放配额，从国家转移至符合条件的温室气体排放源的过程。